На прошедшей неделе новые порции негативной статистики из США и последовавшее за ней снижение нефтяных цен лишили отечественные индексы всех завоеваний января и отбросила индексы к уровням середины декабря.
В понедельник на российском фондовом рынке вновь наблюдалась высокая волатильность и индексы показывали колебания более 2%, однако по итогам дня закрылись с незначительными изменениями. Фон на открытие торгов носил неопределенный характер. Американские индексы в пятницу закрылись в минусе, индекс Доу-Джонса потерял 0,5%, индекс S&P500 снизился на 0,9%. В Азии не наблюдалось определенной динамики, японский индекс Никкей символически поднялся на 0,06%. Нефть в первой половине дня снижалась, но затем возобновила рост и к закрытию российских торгов поднялась выше 72,4 долларов за баррель марки Брент. На фоне возврата пары евро/доллар в зону выше 1,39 доллара за евро дорожали и большинство металлов. Российские биржи открылись на положительной территории, но после полудня на рынке произошел разворот вниз и индексы теряли около 1,5%. Рубль тем временем укрепился к бивалютной корзине. Доллар по курсу ЦБ на вторник подешевел на 4 копейки до 30,39 рубля, евро на 25 копеек до 42,21 рубля. Американская статистика вышла неоднозначной. Доходы и расходы американцев, а вслед за ними и базовый ценовой индекс выросли больше ожиданий. Индекс деловой активности в производственной сфере вырос на 2,5 пункта против ожидавшегося снижения на 0,4 пункта, а вот расходы на строительство сократились существенно сильнее ожиданий – на 1,2% против ожидавшегося сокращения на 0,5% и снижения на 0,6% в предыдущем месяце. Прибыль компании Exxon Mobil сократилась на 23%, что оказалось, тем не менее, лучше ожиданий рынка. Тем не менее американские биржи открылись ростом, что позволило российскому рынку отыграть большую часть потерь. На ММВБ большинство ликвидных бумаг закрылись в минусев диапазоне 0,5-1,5%. Лучше рынка в течение всей сессии выглядели телекоммуникационные компании, которые дорожали на ожиданиях реформы в секторе. Ростелеком вырос на 1,56%, МТС на 1,96%, хороший рост демонстрировали привилегированные бумаги региональных телекомов. Среди нефтегазовых бумаг лучше других смотрелся в течение всего дня Газпром, подорожавший на 1,82%. На закрытие сессии понедельник индекс РТС снизился на 0,2% до 1470 пунктов, индекс ММВБ потерял 0,17%, откатившись до 1417 пунктов.
Во вторник российский фондовый рынок возобновил рост, отыгрывая улучшение внешнего фона. На американских фондовых площадках накануне наблюдалась позитивная динамика. Индекс S&P 500 вырос на 1,4%. Подъему рынка способствовали данные о росте производственной активности в США и сильные результаты нефтяной компании Exxon Mobil. Лучше рынка выглядели акции сырьевых компаний. На азиатских рынках акций во вторник также преобладал позитивный настрой, японский индекс Никкей вырос на 1,6%. На сырьевых рынках нефтяные котировки росли на фоне оптимизма по поводу восстановления американской экономики, фьючерсы Brent к концу российской сессии поднялись выше $74,5 за баррель, цены на основные группы металлов также росли, золото уверенно закрепилось выше уровня 1100 долларов за тройскую унцию. Российские площадки открылись с гэпом наверх, и после некоторой коррекции продолжили рост. Рубль продолжил укрепляться. Доллар по курсу ЦБ на среду подешевел на 21 копейку до 30,18 рубля, евро на 16 копеек до 42,05 рубля. После полудня рынок перешел в волатильное боковое движение, а ближе к открытию торгов в США откатился от максимумов. Опубликованные отчетности американских компаний оказались лучше ожиданий рынка, что обусловило открытие американских бирж в плюсе и позволило российскому рынку в последние часы торгов предпринять новый рывок наверх. На ММВБ все ликвидные бумаги подорожали, среди лидеров роста в течение всей сессии были подорожавшие на 2,2% акции АвтоВАЗа и отыгрывавшие позитивную отчетность ростом на 3,6% акции Роснефти. Во второй половине дня в фавориты вырвались бумаги Ростелекома, прибавившие к закрытию торгов 5,2%. Также сильнее рынка выглядели акции Северстали и Норникеля, прибавившие более 2,2%. По итогам вторника индекс РТС вырос на 1,9% до 1498 пунктов, индекс ММВБ прибавил 1,38% превысив 1436 пунктов.
В среду российские биржевые площадки вновь начали день интенсивным ростом, отыгрывая сохранение позитивного внешнего фона, однако к вечеру растеряли большую часть завоеваний и закрылись разнонаправленно. На американских фондовых площадках накануне сохранялась позитивная динамика. Индекс S&P500 закрылся ростом на 1,3%. Лучше рынка выглядели акции фармацевтических компаний и компаний потребительского сектора. Благоприятная конъюнктура распространилась и на азиатские рынки, средний рост ключевых индексов в среду составлял около 1%. На сырьевых рынках фьючерсы Brent существенно прибавили в цене и в первой половине дня поднимались выше $76,7 за баррель, но затем возобладал настрой на фиксацию прибыли и к вечеру цена откатилась в район 76,3 долларов. Цены на основные группы металлов также в первой половине дня росли на фоне возврата пары евро/доллар в зону выше 1,4 доллара за евро, но затем скорректировались вниз. Российские биржи открылись интенсивным ростом, который приостановился лишь после полудня и рынок перешел в боковое движение. Рубль ускорил темпы роста по отношению к основным валютам. Доллар по курсу ЦБ на четверг подешевел на 31 копейку до 29,87 рубля, евро на 29 копеек до 41,76 рубля. После 15.00 мск индексы начали плавное снижение, отыгрывая разворот вниз сырьевых рынков. Негатива рынку добавила статистика из США: индекс деловой активности в непроизводственной сфере вырос меньше ожиданий, а вот запасы нефти, напротив, выросли сильнее прогноза. На этом фоне снижение нефтяных цен ускорилось а американские биржи открылись снижением, что подстегнуло фиксацию прибыли на российских площадках. На ММВБ около половины ликвидных бумаг закрылись на положительной территории, лидерами роста в течение всей сессии были прибавившие по итогам дня 1,4% акции Северстали и подорожавший на 4,3% Уралкалий. По итогам торгов среды индекс РТС вырос на 0,56% до 1507 пунктов, индекс ММВБ потерял 0,38% откатившись до 1431 пункта. Оба индекса закрылись почти на 1,5% ниже дневных максимумов.
В четверг на отечественных биржах наблюдалось резкое снижение по широкому спектру ликвидных бумаг. Фон на открытие торгов носил умеренно-негативный характер. На американских фондовых площадках накануне наблюдалась негативная динамика. Индекс S&P500 закрылся снижением на 0,6%. Лучше рынка выглядели акции технологических компаний, хуже рынка — бумаги финансового сектора. Негативная конъюнктура распространилась и на азиатские рынки, где среднее снижение ключевых индексов в четверг составило около 0,5%. На сырьевых рынках фьючерсы Brent снизились и торговались большую часть дня в районе $75,2 за баррель, цены на большинство металлов также снижались. Российские биржи открылись в небольшом плюсе но вскоре начали снижаться и после некоторой стабилизации, перешли в слаюопонижательное движение. Рубль стабилизировался по отношению к бивалютной корзине. Доллар по курсу ЦБ на пятницу подорожал на 13 копеек до 30 рублей, евро подешевел на 15 копеек до 41,61 рубля. На этом фоне российские индексы около 16.00 развернулись наверх и начали уверенно отыгрывать потери. Однако выход негативной статистики из США привел к новому обвалу индексов. Количество первичных обращений за пособиями по безработице на прошлой неделе выросло на 10 тыс. и составило 480 тыс., в то время как рынок ожидал снижения до 460 тыс. Производительность труда в четвертом квартале также оказалась хуже прогнозов. На этом фоне больший, чем ожидалось, рост фабричных заказов не смог сломить негативного настроя. На мировых рынках началось бегство от рисков, доллар начал укрепляться. Пара евро доллар опустилась до уровня 1,375 доллара за евро, что привело к снижению сырьевых цен. Нефть марки Брент откатилась в район 73 долларов за баррель, американские биржи открылись снижением, что подстегнуло продажи на российских площадках в последние часы торгов. На ММВБ почти все ликвидные бумаги потеряли от 1,5 до 4%. Сильнее рынка в течение всего дня смотрелись акции ВТБ и Полюс Золота, потерявшие всего 0,26% и 0,6% соответственно. По итогам четверга индекс РТС снизился на 2,93% до 1463 пунктов, индекс ММВБ потерял 2,46% откатившись до 1395 пунктов.
В пятницу снижение на мировых биржах продолжилось и российские площадки последовали за общей тенденцией. Фон на открытие торгов носил ярко выраженный негативный характер. На американских фондовых площадках накануне продолжилась негативная динамика, основные фондовые индексы снизились в среднем на 3%. Индекс S&P500 закрылся снижением на 3,1%. Лучше рынка выглядели акции технологических компаний, хуже рынка – бумаги сырьевых и финансовых компаний. Негативная конъюнктура распространилась и на азиатские рынки, где среднее снижение ключевых индексов составило в пятницу более 2,5%. На сырьевых рынках фьючерсы Brent снизились и торговались в течение сессии в диапазоне $71,5-72 за баррель, цены на основные группы металлов продолжали снижаться. Российские биржи открылись резким снижением, которое получило развитие на фоне резкого ослабления рубля. Доллар по курсу ЦБ на понедельник подорожал на 46 копеек до 30,46 рубля, евро на 10 копеек до 41,71 рубля. Во второй половине дня рынок перешел в боковое движение и даже на фоне информации о снижении безработицы в США до 9,7% смог отыграть почти половину дневных потерь, однако последующие данные из Америки не позволили развить успех. Главный удар нанесла информация о сокращении занятости в несельскохозяйственном секторе США на 20 тыс. мест, в то время как ожидался рост на 5 тыс. На этом фоне российские биржи возобновили снижение, однако закрылись более чем на 0,5% выше дневных минимумов. На ММВБ почти все ликвидные бумаги потеряли более 2%. Существенно сильнее рынка в течение всего дня смотрелись акции Ростелекома, прибавившие 1,17% на фоне хороших финансовых показателей. По итогам пятницы индекс РТС снизился на 3,55% до 1411 пунктов, индекс ММВБ потерял 2,88% откатившись до 1355 пунктов. Район 1400 пунктов по индексу РТС на торгах пятницы продемонстрировал свою способность выступить в качестве уровня поддержки для российского рынка и в случае отсутствия новых порций негатива рынок сейчас может перейти к консолидации. Однако среднесрочный восходящий тренд сломлен и в ближайшие сессии рынок вероятно не сможет возобновить уверенный подъем.
